國會稅務腳註隱藏「一筆大美好法案」信託雙重課稅隱憂
Trump's 'big beautiful bill' has a 'double taxation' trap for top earners, tax experts say
作者: Hayley Cuccinello | 時間: Thu, 04 Jun 2026 14:53:32 GMT | 來源: CNBC
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國會稅務腳註隱藏「一筆大美好法案」信託雙重課稅隱憂
CNBC 內部財富通訊報導，國會「一筆大美好法案」雖為高收入者提供稅務優惠，但其扣除上限限制卻意外適用於信託與遺產。專家指出，即便信託將所有收入分配給受益人，仍須就部分收入繳稅，這可能導致雙重課稅。此規定對收入僅有 1.6 萬美元的信託亦生效，迫使信託面臨變賣資產或調整分配的困境。財務顧問與稅務律師擔心規則不明，呼籲國庫部或國會儘快提供修正指引，以釐清扣除標準，確保合規並避免損失。
這篇文章的早期版本首先出現在 CNBC 的 Inside Wealth 通訊電子報中，由羅伯特·蘭克撰寫，這是針對高淨值投資者與消費者的週刊指南。
「一筆大美好法案」雖限制高額所得者的扣除額度，但也為頂尖所得者帶來許多稅務優惠。然而，針對富豪的律師和會計師指出，他們發現國會政策人員上周發布的稅法指南腳註中，隱藏了一個令人吃驚的內容，可能導致雙重課稅。
專家指出，扣除上限是針對信託與遺產實施的，這出乎意料。他們解讀該文件表示，即使信託將其所有收入全部分配給受益人，仍須就該部分收入繳稅。
專家指出，雖然對超級富豪的信託與遺產後果更嚴重，但收入低至 1.6 萬美元的信託也須繳納額外稅款。
「可能存在雙重課稅的元素，」海登頓銀行財富策略總監丹·格里菲斯表示。「這將影響擁有 40 萬美元特殊需求信託的人，而不僅僅是擁有 1 億美元家族信託的人才會遭遇的問題。」
格里菲斯表示，他特別擔心那些必須分配所有收入的信託。他表示，信託將不得不變賣資產來繳稅，犧牲未來的投資回報，或是減少給受益人的分配。
伊弗科瑞財富管理國家財富規劃總監賈斯汀·米勒表示，此條款對稅務律師和財務顧問來說造成了「數學災難」。米勒以一對希望將遺產留給慈善機構的富裕夫婦為例。
「如果我必須繳納所得稅，這意味著我給慈善機構的錢變少了，因為我把錢給了國稅局。這意味著我現在必須調整扣除額，因為去慈善機構的錢變少了，」他說。「國會真的打算創建一個代數公式嗎？」
歷史上，信託與遺產能夠扣除給予受益人的收入，此後再在個人層面徵稅。此分配扣除額旨在確保收入只被課稅一次。
然而，根據參院稅務聯合委員會近期稅務解釋文件中的腳註，對頂尖所得者現行的新扣除限制現在也適用於信託與遺產。該委員會為非黨派組織，負責解釋立法。
「一筆大美好法案」對專案扣除額的限制意味著，最高級所得者每 1 美元僅享有 35 美分的扣除利益，而非 37 美分。此限制適用於慈善扣除，專家指出這已影響頂尖所得者的捐贈方式。
雖然藍皮書是對「一筆大美好法案」的解釋而非法規本身，但根據會計師認證公會的證詞，財務顧問圈對此條款感到擔憂。
例如，他經常為客戶的第二段婚姻設立信託，以向其倖存配偶提供收入，並將剩餘部分留給第一段婚姻的子女。
他說，考慮一個信託將其淨收入 37 萬美元全部分配給寡婦的情況。將扣除限制應用於信託意味著，信託只能從可分配淨收入中扣除 35 萬美元，剩餘的 2 萬美元將課稅，儘管寡婦須就全部 37 萬美元繳稅。
為了支付稅款，信託必須動用本金，減少子女的未來利益，或獲得少給配偶的許可，這可能需要去法院申請。
根據基布勒表示，此條款適用於本稅務年度。
基布勒計劃並預期該條款將持續生效。
「我們希望最好，但計劃最壞，」他表示。
國庫部在截稿前未回答 CNBC 的提問。
米勒表示，可以合理地希望國庫部在年底前發布指導。然而，部門決定限制哪些扣除額才是關鍵，他表示。
例如，部門可能允許信託在向受益人分配收入時享無限期扣除，這將解決米勒所指出的財務顧問最大擔憂。藍皮書的腳註提到了此扣除額。
但米勒指出，藍皮書的腳註未提及信託與遺產的慈善扣除。他告訴 CNBC，他認為這是故意的，並認為國庫部可能會對信託與遺產的慈善捐贈保持扣除限制。
一位熟悉 JCT 程序的知情人士告訴 CNBC，員工從「一筆大美好法案」的解釋中認為，慈善扣除將與其他扣除額有所區別。該人聲稱，因為他們未獲授權公開討論此事，故要求匿名。
距離年底還有六個月，米勒表示，財務顧問最需要的是明確性。
「我們只需要知道規則，」他補充道。「無論如何，財務顧問只是想做正確的事。目前我們還不知道那是什麼。」
更正：本文已更新以更正羅伯特·基布勒的職位。他是認證公認會計師。