印度收緊個人貸款規範 拖累銀行成長 股價下挫
India's tighter personal loan rules seen hurting banks' growth; stocks fall
By Chris Thomas and Siddhi Nayak
November 17, 2023 2:38 PM GMT+8
路透社班加羅爾，11月17日電 - 印度央行對個人貸款和信用卡的規範更嚴，預料將提高消費者的借貸成本，並影響貸款業者的成長，這些業者一直受惠於小額消費信貸的需求激增。
印度央行周四要求銀行留出更多資本，這是繼央行多次警告某些個人貸款快速增長後的措施，包括在最近的貨幣政策審查會議上，央行總裁達斯表示，銀行應加強內部流程，以降低風險。
高資本要求將使貸款更貴，並抑制成長，銀行家和分析師說。
無擔保個人貸款部分的貸款利率可能會上升25至50個基點，IDBI銀行副董事總經理蘇雷什·卡塔納爾說。卡塔納爾說，銀行可能也會考慮減少在無擔保貸款領域的敞口。
無擔保貸款是指沒有任何抵押品支持的貸款。
印度的銀行信貸在過去一年增長了約15%，但個人貸款的增長速度是其兩倍。
野村證券在一份報告中說：「央行的行動是一個明確的信號，表明監管機構希望抑制這些領域的貸款增長，這對該部門的信貸增長是一個打擊。」
麥格理資本證券的分析師說，由於規範更嚴，銀行貸款增長可能會減少約200個基點。
由於擔心貸款增長和利潤可能受到打擊，印度貸款業者的股價周五暴跌。
Nifty Bank指數和Nifty Financial Services指數分別下跌超過1.3%，其中最大的貸款業者印度國家銀行的股價下跌3.4%，非銀行金融公司Bajaj Finance的股價下跌3.5%。
與此同時，基準NSE Nifty指數則交易平穩。
風險的積累
央行的限制措施是在數月的快速增長之後採取的
在消費貸款中，特別是5萬印度盧比（600.53美元）以下的微額個人貸款，引發了對消費者槓桿率上升和違約風險的擔憂。
根據印度央行的數據，截至2023年9月22日，無擔保個人貸款較一年前增長了23%，而信用卡的未償還金額則增長了近30%。
來自信用局Transunion CIBIL的數據顯示，違約率，定義為逾期超過90天的貸款，對於所有個人貸款為0.84%。然而，對於5萬印度盧比（600.66美元）以下的貸款，違約率更高，達到5.4%。
寇達克馬辛德拉銀行的消費銀行業務負責人維拉特·迪瓦尼說：「印度央行的通知與其對無擔保貸款高速增長的擔憂是一致的。」
迪瓦尼說：「銀行、非銀行金融公司（NBFC）或金融科技公司（數位貸款業者）向某些區段（信貸新手）的貸款顯示了一些違約的早期跡象，這引起了監管機構的注意。」
資本衝擊
麥格理說，雖然資本充足的私人銀行可以很好地吸收影響，但是普通股權一級資本比率（CET1）較低的國有銀行可能會面臨更大的問題。
該券商估計，最大的私人貸款業者HDFC銀行可能會因印度央行的舉措而對其CET1比率產生最大的影響，約為0.68%，而印度國家銀行（SBI）的信用卡部門SBI Card可能會對其CET1比率產生4.52%的打擊。
（1美元=83.2600印度盧比）
班加羅爾的克里斯·湯瑪斯和孟買的西迪·奈亞克報導；由伊拉·杜加爾、賈納內·溫卡特拉曼和金·科希爾編輯